Apa itu Kapitalisasi Pinjaman?

Saldo pinjaman terdiri dari dua komponen utama: pokok pinjaman, yang merupakan jumlah pinjaman, dan bunganya, yang diperoleh secara teratur dari pokok pinjaman. Kapitalisasi pinjaman terjadi ketika bunga masih harus dibayar dan bunga yang belum dibayarkan ditambahkan ke pokok pinjaman. Hal ini dapat terjadi sekali selama masa pinjaman ketika pembayaran dimulai, atau secara berkala, seperti setelah penundaan atau secara tahunan.

Seorang pengusaha sedang mendiskusikan sesuatu dengan seorang wanita. Kredit: Comstock / Stockbyte / Getty Images

Konteks

Kapitalisasi paling umum ditemukan pada pinjaman siswa, meskipun jenis pinjaman lain mungkin memiliki kapitalisasi. Agar pinjaman dikapitalisasi, pinjaman tersebut harus memiliki bunga yang timbul pada saat peminjam tidak melakukan pembayaran. Karena itu umum bagi siswa untuk menunda pembayaran saat mereka berada di sekolah, bunga bertambah pada saldo dan dikapitalisasi sebelum siswa mulai melakukan pembayaran reguler.

Makna

Memanfaatkan bunga pinjaman meningkatkan biaya pelunasan pinjaman. Ini karena saldo pokok baru lebih tinggi, dan beban bunga setelah kapitalisasi dihitung berdasarkan saldo pokok baru. Peminjam harus menghabiskan banyak pembayaran bulanan untuk tidak hanya melunasi saldo yang lebih tinggi setelah kapitalisasi, tetapi juga membayar bunga tambahan pada saldo yang lebih tinggi ini.

Contoh

Katakanlah seorang siswa meminjam $ 3.000 dengan bunga 6,8 persen untuk membantu membayar tahun pertama sekolah. Setiap bulan, $ 17 berbunga atas pinjaman. Jika siswa di sekolah selama tiga tahun dan sembilan bulan, $ 765 bunga timbul dari saldo pinjaman selama waktu itu. Selain itu, $ 102 bertambah selama masa tenggang enam bulan setelah lulus. Ketika pembayaran dimulai, bunga $ 867 ditambahkan ke pokok sebesar $ 3.000, membuat saldo pokok baru $ 3.867. Sekarang biaya bunga bulanan melonjak menjadi $ 21,91. Pada rencana pembayaran 10 tahun, pembayaran pokok dan bunga bulanan sebesar $ 3.000 hanya $ 34,52, sedangkan pembayaran untuk saldo $ 3,867 adalah $ 44,50, yang merupakan 29 persen lebih tinggi.

Kiat

Jika Anda ingin menghindari bunga yang belum dibayar ditambahkan ke pokok pinjaman Anda, bayarlah sebelum kapitalisasi. Dalam hal pinjaman siswa, bunganya dikapitalisasi ketika masa tenggang Anda berakhir, biasanya enam bulan setelah Anda menyelesaikan sekolah. Lakukan pembayaran bunga saat Anda berada di sekolah atau selama masa tenggang Anda untuk melunasinya sebelum dikapitalisasi. Misalnya, jika Anda meminjam $ 10.000 dengan bunga 6,8 persen, pembayaran bunga bulanan adalah $ 56,67. Jika Anda mampu melakukan pembayaran ini saat berada di sekolah, hal itu akan membuat jumlah utang Anda setelah lulus menjadi hanya $ 10.000 yang Anda pinjam.