Daftar Isi:
- Suku Bunga Lebih Tinggi
- Biaya Bunga Lebih Besar
- Rasio Utang terhadap Pendapatan
- Pertumbuhan Ekuitas yang Lambat
Meminjam uang untuk membiayai pembelian termasuk faktor pembayaran yang dapat membentuk masa depan keuangan Anda. Memilih pembiayaan jangka panjang berarti menyiapkan pembayaran angsuran yang lebih rendah daripada pembayaran rencana pembayaran yang lebih pendek. Manfaat dari pembayaran yang lebih rendah datang dengan beberapa kerugian juga. Timbang manfaat relatif dari ketentuan yang tersedia untuk Anda dan putuskan apakah pembiayaan jangka panjang paling masuk akal.
Suku Bunga Lebih Tinggi
Suku bunga yang tersedia untuk perjanjian pembiayaan jangka panjang biasanya lebih tinggi daripada suku bunga yang tersedia untuk pinjaman jangka pendek. Umumnya, tingkat suku bunga ditetapkan berdasarkan risiko yang terlibat dengan pemberian pinjaman. Pembiayaan jangka panjang mencakup rentang waktu yang lebih besar untuk gagal bayar.Jangka waktu yang lebih pendek kurang berisiko bagi pemberi pinjaman, karena lebih mudah untuk memperkirakan status keuangan peminjam dalam jangka pendek daripada memastikan peminjam akan memiliki sarana untuk memenuhi pembayaran pinjaman puluhan tahun di jalan.
Biaya Bunga Lebih Besar
Suku bunga yang lebih tinggi sendirian untuk pinjaman jangka panjang berarti bahwa Anda akan membayar lebih dari umur pinjaman daripada pinjaman jangka pendek, dan yang diperburuk oleh lamanya waktu Anda akan membayar suku bunga yang lebih tinggi. Pinjaman yang lebih pendek memiliki lebih sedikit waktu untuk bunga bertambah. Misalnya, pinjaman sebesar $ 50.000 dengan tingkat bunga 4 persen per tahun selama 10 tahun akan mencakup pembayaran bunga sebesar $ 10.747,60. Jumlah pinjaman yang sama, bahkan pada tingkat bunga yang sama, ketika dibayar lebih dari 20 tahun akan mencakup $ 22.717,60 dalam pembayaran bunga.
Rasio Utang terhadap Pendapatan
Mengakses kredit melibatkan peninjauan total gambaran keuangan Anda. Termasuk dalam gambar itu adalah rasio utang terhadap pendapatan Anda, atau jumlah hutang yang harus Anda bayar sehubungan dengan jumlah yang Anda hasilkan. Semakin lama persyaratan untuk pinjaman Anda, semakin lama Anda akan memiliki jumlah yang lumayan di kolom "hutang" evaluasi kelayakan kredit Anda. Pilih pinjaman jangka pendek untuk membayarnya lebih cepat dan menurunkan utang Anda.
Pertumbuhan Ekuitas yang Lambat
Pembiayaan jangka panjang, seperti hipotek rumah, menambah ekuitas saat Anda membayar kembali pinjaman. Kesetaraan penting dalam menentukan berapa banyak Anda miliki versus berapa banyak Anda berutang. Kekayaan bersih Anda didefinisikan sebagai aset Anda dikurangi utang Anda. Pembiayaan jangka panjang, dengan pembayaran cicilan yang umumnya lebih kecil, menambah ekuitas pada tingkat yang lebih lambat daripada jangka waktu pembayaran yang lebih pendek. Semakin cepat Anda membayar pinjaman, menambah ekuitas ke bisnis atau rumah, semakin banyak kekayaan bersih Anda meningkat. Ekuitas juga berharga, jika tidak perlu, ketika mencari pinjaman atau jalur kredit menggunakan rumah Anda sebagai jaminan. Seringkali, jumlah ekuitas yang Anda miliki di rumah Anda akan menentukan apakah pinjaman atau jalur aplikasi kredit Anda disetujui atau ditolak.