Daftar Isi:
Banyak negara bagian, termasuk Pennsylvania, menawarkan berbagai keringanan pajak kepada pensiunan wajib pajak. Sementara beberapa negara mengizinkan pembayar pajak untuk mengecualikan pendapatan pensiun hingga jumlah tertentu, total pembebasan yang diijinkan dapat bervariasi. Bergantung pada negara, pendapatan pensiun yang dibebaskan dapat mencakup pensiun pemerintah federal, negara bagian dan lokal, Jaminan Sosial, beberapa manfaat pensiun kereta api, tunjangan militer dan pensiun swasta.
Pengecualian
Penduduk Pennsylvania tidak diharuskan membayar pajak penghasilan pribadi negara bagian atas penghasilan pensiun dari program pensiun yang memenuhi syarat. Program pensiun yang memenuhi syarat termasuk ketentuan tertulis, menetapkan persyaratan kelayakan, menyediakan pembayaran secara berkala setelah pensiun dan tidak mengizinkan tunjangan untuk dibagikan hingga pekerjaan dihentikan, menurut Departemen Pendapatan Pennsylvania. Program yang disponsori majikan dan program pensiun lain yang berlaku umum memenuhi syarat. Banyak negara bagian lain mengizinkan wajib pajak yang menerima pendapatan pensiun untuk mengecualikan setidaknya sebagian dari pendapatan pensiun yang mereka terima dari pendapatan kena pajak negara mereka. Tujuan pengecualian penghasilan pensiun adalah untuk mengurangi pendapatan kena pajak yang menurunkan kewajiban pajak wajib pajak pensiunan.
Sejarah
Pengecualian pendapatan pensiun sebelumnya muncul sebagai cara untuk membantu pensiunan pegawai negeri yang menerima pensiun kecil. Sejak itu, ketentuan pajak telah berevolusi untuk melindungi pendapatan individu yang telah pensiun dari angkatan kerja dan tidak lagi berdasarkan layanan publik. Banyak negara yang menawarkan pengecualian menggunakan usia sebagai standar untuk mengecualikan pendapatan pensiun. Di beberapa negara bagian, pembayar pajak yang berusia 65 tahun ke atas dapat mengambil potongan tersebut sedangkan penduduk di negara bagian lain dapat mengecualikan persentase dari pendapatan pensiun mulai dari usia 62 tahun. Colorado memungkinkan pembayar pajak untuk mengecualikan sebagian dari pensiun dan pendapatan anuitas pada usia 55 tahun. Keadaan Delaware juga memungkinkan pembayar pajak yang berusia kurang dari 60 tahun untuk mengurangi jumlah pensiun yang memenuhi syarat. Setelah usia 60, jumlah wajib pajak yang dikecualikan meningkat.
Paket Kualifikasi
Jenis-jenis pendapatan pensiun yang memenuhi syarat untuk pengecualian pajak berbeda-beda di setiap negara bagian tetapi dapat mencakup pensiun, anuitas, akun IRA, 401k, dan paket kompensasi yang ditangguhkan lainnya. Seringkali manfaat pensiun cacat dan kematian juga memenuhi syarat untuk dikecualikan. Di negara-negara yang memungkinkan pengecualian pendapatan pensiun, penghasilan yang Anda laporkan pada baris 15b atau 16b pada Formulir federal 1040 biasanya memenuhi syarat. Di bawah undang-undang Pennsylvania, selama Anda memenuhi persyaratan kelayakan pensiun berdasarkan usia, kondisi medis, atau masa kerja yang berkelanjutan, pensiun Anda tidak akan dikenakan pajak untuk pajak penghasilan pribadi Pennsylvania.
Penarikan IRA
Distribusi yang dilakukan dari akun IRA tidak dikenakan pajak penghasilan Pennsylvania setelah usia 59½. Ini termasuk distribusi lump sum. Jika Anda menarik uang dari akun sebelum usia itu, Anda mungkin harus membayar pajak atas sejumlah uang itu bahkan jika Anda sudah pensiun. Meskipun hukum federal dapat membebaskan Anda dari membayar denda penarikan awal, hukum pajak Pennsylvania tidak. Penarikan dari akun IRA tidak akan dikenakan pajak jika dibayarkan ke properti almarhum atau penerima manfaat yang ditunjuk.