Keuntungan & Kerugian Kredit Konsumen

Kredit konsumen memungkinkan orang untuk membeli barang dan jasa dengan segera dan membayar biayanya seiring waktu. Ini menawarkan fleksibilitas kepada konsumen dalam pengeluaran dan, dalam beberapa kasus, fasilitas dan hadiah. Namun, kredit konsumen juga dapat menggoda beberapa orang untuk membelanjakan di luar kemampuan mereka.

Pro: Fleksibilitas Keuangan

Keuntungan tunggal terbesar dari kredit konsumen adalah fleksibilitas finansial yang dimungkinkannya. Pada hari-hari sebelum akses luas ke kartu kredit dan opsi pinjaman konsumen lainnya, orang sering harus menabung selama bertahun-tahun untuk melakukan pembelian besar. Jika mobil Anda mogok atau Anda membutuhkan kulkas baru, itu bisa menghambat kemampuan Anda untuk memenuhi kebutuhan. Kredit memungkinkan konsumen untuk menyebarkan biaya besar selama berbulan-bulan atau bertahun-tahun sehingga mereka tidak harus memilih antara membeli transmisi baru dan meletakkan makanan di atas meja.

Fleksibilitas yang diberikan oleh kredit juga memungkinkan konsumen untuk melakukan investasi yang lebih tepat waktu. Jika rumah Anda membutuhkan perbaikan atap, misalnya, akses ke kredit memungkinkan Anda membayarnya segera. Tanpa kredit Anda mungkin harus menyisihkan uang selama berbulan-bulan untuk menyelesaikan perbaikan. Sementara itu, kebocoran mungkin menyebabkan lebih banyak kerusakan pada rumah Anda.

Con: Godaan untuk membelanjakan uang

Akses ke kredit membuatnya lebih mudah untuk membayar kebutuhan dasar dan menutupi pengeluaran darurat, tetapi juga menyederhanakan membeli produk mahal yang mungkin Anda miliki ingin tapi tidak perlu. Para psikolog menemukan bahwa orang sering menggunakan kredit secara tidak bijaksana karena dorongan alami manusia. Manoj Thomas dari Cornell University, misalnya, mempelajari kebiasaan belanja bahan makanan dari 1.000 rumah tangga selama enam bulan. Dia menemukan bahwa konsumen yang membayar dengan kartu kredit lebih impulsif dalam pembelian mereka, memuat kartu mereka dengan pembelian junk food dan belanja lebih sembrono. Thomas dan rekan-rekannya berargumen ini karena pembeli kartu kredit merasa kurang "sakit pembayaran" daripada mereka yang membayar tunai. Pembeli uang tunai memahami bahwa mereka membelanjakan uang pada tingkat yang lebih nyata, dan perasaan itu mengurangi pengeluaran mereka.

Dalam studi lain, para peneliti di Hong Kong University dan University of Colorado menemukan kartu kredit dengan batas tinggi mengubah kerangka referensi orang untuk menilai biaya. Para konsumen dengan batas kredit tinggi, para peneliti berpendapat, cenderung membayangkan pendapatan seumur hidup mereka akan sangat tinggi, sehingga mereka membelanjakan lebih bebas. Mereka yang memiliki batas kredit yang lebih rendah atau tidak ada perkiraan kredit pendapatan seumur hidup mereka akan lebih rendah, sehingga mereka cenderung menghabiskan lebih sedikit. Makan $ 10 di restoran terasa mahal dibandingkan dengan $ 20 di dompet Anda, tetapi murah dibandingkan dengan kartu kredit dengan batas $ 5.000.

Masalah dengan pengeluaran berlebihan adalah itu itu membuat konsumen terperosok dalam utang berbunga tinggi yang bisa menghabiskan banyak uang dalam jangka panjang.

Pro: Perks dan Hadiah

Konsumen dapat memperoleh manfaat besar dengan menggunakan kredit jika mereka menggunakannya dengan bijak. Banyak department store dan dealer mobil menawarkan pilihan pembiayaan yang menguntungkan bagi pelanggan mereka, termasuk pembayaran tertunda dan suku bunga rendah. Kartu kredit sering memberi hadiah kepada pemegang kartu dengan penawaran uang kembali, frequent flier miles, dan poin hadiah. Bagi konsumen yang menolak godaan untuk mengeluarkan uang lebih banyak dan melunasi rekening kredit mereka setiap bulan, tunjangan dan hadiah ini sama dengan uang gratis. Kartu kredit yang menghasilkan mil frequent flier, misalnya, pada akhirnya bisa memberi Anda liburan gratis. Tetapi jika Anda ketinggalan pembayaran kartu kredit, Anda akan membayar lebih banyak bunga daripada imbalannya.

Con: Pembayaran Bunga dan Denda

Suku bunga kredit konsumen seringkali sangat tinggi dan dapat memaksa konsumen membayar beberapa kali lipat dari nilai awal pembelian mereka. Tingkat bunga tahunan rata-rata pada kartu kredit di Amerika Serikat mencapai 21 persen pada tahun 2014 - lebih dari lima kali lebih tinggi dari tingkat bunga pada hipotek 30 tahun, yang berkisar sekitar 4 persen. Pembelian kartu kredit senilai $ 1.000 terbayar lebih dari tiga tahun dengan tingkat bunga 21 persen berakhir dengan biaya hampir $ 1.400.